第二,银行在LPR报价时对MLF的加点数、以及银行确定贷款利率时在LPR上的加点数都是根据定价模型计算贷款利率后倒推而来的www.xbaixing.com小百姓网。这个加点数都取决于多个因素,包括银行自身的资金成本、市场供求、风险溢价等,所以关键在于银行如何综合考虑这些因素对贷款进行定价。其中,银行资金成本、市场供求等在一定程度上又是央行可以通过货币政策来影响的小百姓网www.xbaixing.com。
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(2)LPR改革后对贷款的影响
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首先,对于新增贷款,央行已经明确“以LPR作为各银行新发贷款定价的主要参考利率”。品种上,改革后新增5年期以上LPR报价,作为银行发放住房抵押贷款等长期贷款的利率定价的参考x+b+a+i+x+i+n+g+c+o+m。并且根据近期央行答记者问的内容,LPR形成机制改革以来接近90%的新发放贷款已经参考LPR定价,表明新增贷款挂钩LPR的进程总体进展较快。
其次,央行也在积极推动存量浮动贷款定价锚向LPR转变小~百~姓~网。2019年末央行公告称,自2020年3月1日起,金融机构应与存量浮动利率贷款客户就定价基准转换条款进行协商,将原合同约定的利率定价方式转换为以LPR为定价基准加点形成,加点可为负值,加点数值在合同剩余期限内固定不变;也可转换为固定利率。并且存量浮动利率贷款定价基准转换原则上应于2020年8月31日前完成,即存量转换期为2020年3~8月xbaixing.com。由此拉开了存量浮动利率贷款定价基准向LPR转化的序幕。
对于商业性个人住房贷款而言,如果将定价基准转为LPR,则加点数应等于原合同最近执行利率水平与2019年12月对应期限LPR的差值,且加点数在合同剩余期限内保持不变;另外,商业性个人住房贷款的重定价周期最短为一年,意味着贷款利率至少在一年内是保持不变的,并可以定期根据LPR的最新执行水平进行调整小+百+姓+网。如果转为固定利率贷款,转换后的利率水平应等于原合同最近的执行利率水平。

